Το διεθνές κανονιστικό πλαίσιο για τα εποπτικά ίδια κεφάλαια των τραπεζών

Abstract

Στα πλαίσια της ρυθμιστικής παρέμβασης στη λειτουργία των τραπεζών, οι τράπεζες έχουν την υποχρέωση εκπλήρωσης κεφαλαιακών απαιτήσεων για κάλυψη έναντι της έκθεσής τους στους χρηματοπιστωτικούς κινδύνους, καθώς και στον λειτουργικό κίνδυνο. Αντικείμενο της παρούσας εργασίας είναι η παρουσίαση της εξέλιξης του διεθνούς κανονιστικού πλαισίου για τα εποπτικά ίδια κεφάλαια των τραπεζών από το 1988, όταν υιοθετήθηκε η «Βασιλεία Ι» έως σήμερα. Συγκεκριμένα, εξετάζονται οι διατάξεις του προηγούμενου κανονιστικού πλαισίου και οι ανεπάρκειές του, όπως παρουσιάστηκαν κατά τη διάρκεια της πρόσφατης χρηματοπιστωτικής κρίσης (2007-2009). Επίσης, αξιολογούνται οι κανόνες του νέου διεθνούς κανονιστικού πλαισίου για την κεφαλαιακή επάρκεια («Βασιλεία ΙΙΙ»), καθώς και οι επιπτώσεις από την καθιέρωση των νέων διατάξεων στο διεθνές χρηματοπιστωτικό σύστημα και την οικονομική δραστηριότητα των κρατών.In the context of the prudential banking regulation, banks are obliged to meet capital requirements to cover against their exposure to various financial risks and then also to operational risks. The objective of this thesis is to present the evolution of the international regulatory framework for banks’ regulatory capital since 1988, when ‘Basel I’ was adopted. Specifically, in this paper are examined the provisions of the former framework as well as its shortcomings, as were revealed during the recent financial crisis (2007-2009). In addition, are assessed the rules of the new regulatory framework for capital adequacy (‘Basel III’) and the consequences of its adoption in the global financial system and in the economic activity.