Cox proportional hazard models και εταιρική αποτυχία : κρίσιμα-κριτικά σημεία

Abstract

Η παρούσα εργασία μέσα από την μελέτη επιλεγμένης διεθνούς αρθρογραφία που καλύπτει χρονικά τα τελευταία είκοσι έτη προσπαθεί να κάνει μία καταγραφή και να δώσει απάντηση σε κρίσιμα ζητήματα που σχετίζονται με την δημιουργία ενός proportional hazard model που έχει σαν γεγονός ενδιαφέροντος την πτώχευση των επιχειρήσεων ή κάποια παραπλήσια με αυτήν έννοια. Οι αναφορές που γίνονται καλύπτουν τόσο το σύνολο των επιχειρήσεων γενικότερα όσο και αυτό των επιχειρήσεων χρηματοοικονομικών υπηρεσιών που απαιτούν μία διαφορετική αντιμετώπισηπροσέγγιση στα πλαίσια ενός proportional hazard model. Σημαντικές-κρίσιμες αποφάσεις στην δημιουργία ενός proportional hazard model αποτελούν η χρήση ή μη χρονικά ανεξάρτητων ή εξαρτημένων ανεξάρτητων μεταβλητών , η τήρηση ή μη της αρχής της αναλογικότητας , το χρονικό διάστημα της μελέτης , ο ορισμός του συμβάντος ενδιαφέροντος , το είδος επιχειρήσεων για το οποίο δημιουργείται και από το οποίο δημιουργείται ,ο καθορισμός του δείγματος εκτίμησης τυχαία ή όχι και τέλος την επιλογή των καταλληλότερων ανεξάρτητων μεταβλητών κατά περίπτωση.This essay with the study of international writing of articles which cover a twenty years period , try to detail and to answer ctitical parts which involved with the structure of a cox proportional hazard model that has as a care event the company bankruptcy or some other relative meaning. The reports of this paper is relative with the majority of the business activity and includes financial services companies (bank) which want a different approach in a cox proportional hazard model. Critical desicions of the structure for cox proportional hazard models are : the using of timeinvariant or time-dependent covariates, the time duration of a study, the meaning of care event,the type of companies which estimate the model and the type of companies which will be estimated by it, the random or not of making the estimation sample and the better independent variables selection for the model.